假设你是一位财务专家，请解答这道题：假设股票A和股票B的期望收益和标准差分别是：
E(RA)=0.11, E(RB)=0.13, σA=0.39, σB=0.76
a.当A收益和B收益之间的相关系数为0.5时，计算35%股票A和65%股票B组成的投资组合的期望收益和标准差。
b.当A收益和B收益之间的相关系数为-0.5时，计算35%股票A和65%股票B组成的投资组合的期望收益和标准差。
c.解释A收益和B收益的相关系数是如何影响投资组合的标准差的？
a. 当A股占35%和B股占65%的投资组合的期望收益E(RP)和标准差σP可以使用以下公式计算：
E(RP) = wAE(RA) + wBE(RB) σP = sqrt(wA^2 * σA^2 + 2wAwBρABσAσB)，其中wA和wB是A股和B股的投资权重，ρAB是两者收益的相关系数，σA和σB是单个股票的标准差。
a. 当相关系数ρAB = 0.5时： E(RP) = 0.35 * 0.11 + 0.65 * 0.13 = 0.1295 σP = sqrt((0.35)^2 * 0.39^2 + 2*0.35 * 0.65 * 0.5 * 0.39 * 0.76) = 0.253
b. 当相关系数ρAB = -0.5时： E(RP) 保持不变，因为期望收益不受相关系数的影响。 σP = sqrt((0.35)^2 * 0.39^2 + 2*0.35 * (-0.5) * 0.39 * 0.76) = 0.2045
c. 相关系数ρAB表示A股和B股收益之间的相关性。正相关（如0.5）会降低投资组合的标准差，因为相关资产的收益同步变动，降低了组合的多样性。负相关（如-0.5）会增加投资组合的标准差，因为尽管两种股票的收益反向变动，实际上增加了组合的风险。
